Изложить/рассчитать теоретические аспекты обоснования эффективности вложения финансовых (инвестиционных) ресурсов в расширение (диверсификацию) бизнеса действующего предприятия

1 Введение

Эффективность использования экономического потенциала предприятия служит залогом финансовой привлекательности для внешних инвесторов, контрагентов по финансово-хозяйственной деятельности, а также собственников организации. Под экономическим потенциалом понимается совокупность имеющихся видов ресурсов, сопряженных между собой, использование которых позволяет достичь экономический эффект.
Актуальность данной темы заключается в том, что правильный анализ и оценка экономического потенциала являются залогом результативности деятельности организации. В современных условиях, когда экономическому потенциалу трудно дать оценку и уравновесить все факторы, задачей управления организацией является соединить воедино материальные, экономические, производственные и трудовые ресурсы для того, чтобы достигнуть стратегических целей организации.
В работе поставлены следующие задачи:
1.исследовать теоретические аспекты обоснования эффективности вложения финансовых (инвестиционных) ресурсов в расширение (диверсификацию) бизнеса действующего предприятия
2. провести оценку эффективности инвестиционного проекта при различных методах ценообразования

2.Теоретические аспекты обоснования эффективности вложения финансовых (инвестиционных) ресурсов в расширение (диверсификацию) бизнеса действующего предприятия
2.1Разработка экономико-математической модели определения эффективности инвестиций в транспортные инфраструктуры на весь период жизненного цикла
Сегментация рынка – это процесс деления рынка на определенные группы потребителей (направление, цена, качество).
Наиболее часто в практике работы авиакомпаний мира используются три вида сегментации: по дальности полета, по культурным традициям страны проживания или рождения туриста, по целям путешествий.
К наиболее распространенным методам оценки инвестиционной привлекательности инфраструктуры относят [12, с.63]:
1) кредитные рейтинги и комплексные исследования инвестиционного климата инфраструктуры;
2) ранжирование инфраструктуры по различным критериям и составление итогового ранга.
В рамках каждой методики оценка инвестиционной привлекательности проводится как по ограниченному набору и даже по одному показателю, так и, напротив, включает десятки и сотни критериев.
Для проведения комплексной оценки инвестиционной ситуации существуют официальные, принятые на уровне Министерства экономического развития и торговли РФ, Методические рекомендации по оценке инвестиционной привлекательности субъектов РФ, включающие методики оценки инвестиционной привлекательности и инвестиционной активности.

Рис. 1 Статистические показатели оценки инвестиций инфраструктуры
Согласно этой методике проводится анализ показателей оценки инвестиционной привлекательности, объединяемых в две подсистемы: инвестиционный потенциал (объективные возможности) и инвестиционный риск (конкретные условия деятельности или инвестиционная безопасность инфраструктуры).
Понятие бизнес-моделирования и бизнес-плана инфраструктуры неразрывно связано.

Рис. 2 Динамические показатели оценки инвестиций инфраструктуры

При неудовлетвори¬тельном состоянии прогнозных значений показателей лик¬видности, прибыли, рентабельности и др. рассчитывается сценарий «что - если», который оценивает влияние основ¬ных параметров бюджетов и изменения запланированных нормативов [7, с.41].

Рис. 3. Виды бизнес-планов
Основные разделы инновационного управления финансами [10, с.32]:
-Бюджетное планирование
• Разработка системы мастер-бюджетов: БДР, БДДС, Баланс
• Построение ЦФО и распределение ответственности за финансовые показатели;
• Построение бизнес-процессов планирования бюджетов;
• Регламентация методологии бюджетного планирования;
• Автоматизация системы бюджетного планирования.
-Управленческий учет и отчетность
• Учет в разрезе всех необходимых управленческих аналитик;
• Контроль исполнения мастер-бюджетов: БДР, БДДС, Баланс;
• Распределение затрат по базам разнесения;
• Оперативное получение данных;
• Создание любых управленческих форм отчетности в различных аналитических разрезах;
• Консолидация.
-Платежный календарь
• Организация работы с денежными средствами;
• Построение бизнес-процессов согласования и утверждения заявок и реестров платежей;
• Контроль финансовой дисциплины;
• Контроль финансовой модели договоров;
• Контроль бюджетных лимитов;
• Автоматическое формирование платежных документов;
• Отчетность;
• Управление ликвидностью и платежеспособностью.
-Финансовая модель договоров
• Организация работы с финансовыми обязательствами;
• Контроль выполнения договорных обязательств;
• Выстраивание платежного календаря по финансовым обязательствам;
• Планирование и отслеживание исполнения графиков по договору, в т.ч. с предварительным контролем лимитов.
-Управление инвестиционной деятельностью
• Разработка методологии управления инвестиционной деятельностью;
• Построение бизнес-процессов составления и корректировки бюджетов проектов;
• Расчет экономических показателей инвестиционных проектов;
• Формирование БДДС инвестиционных проектов;
• Контроль достижения целевых показателей эффективности и окупаемости;
• Календарно-сетевое планирование;
• Интеграция модели и данных по инвестиционной деятельности в общую систему бюджетного управления.
-Внедрение МСФО, GAAP
• Автоматизация параллельного ведения учета по российским и международным стандартам;
• Гибкие механизмы обработки данных и настройки мэппинга;
• Настраиваемый и контролируемый процесс формирования отчетности;
• Drill-down до исходных проводок и документов;
• Автоматическое формирование отчетности и расшифровок;
• Консолидация.
Инвестиции – это тоже бюджет, один из многих на предприятии. Особенностью данного бюджета является то, что он должен окупиться, в отличие от других бюджетов, которые расходуются на обеспечение текущей хозяйственной деятельности предприятия. И потому к управлению этим бюджетом предъявляются специфичные требования – надо учесть долгосрочность, и обеспечить параметры окупаемости.
Методология БОР (бюджетирование, ориентированное на результат), которая обеспечивает разработку системы управления инвестиционной деятельностью, обеспечивающую достижение поставленной цели.
Таким образом, эта система через систему показателей делает расходование инвестиций строго целевым образом. В итоге применения методологии БОР компания получает отдачу на инвестиции, согласно установленной цели.
Методология БОР позволяет формализовать и автоматизировать процессы составления инвестиционной программы и анализа проектов, процесс корректировки планов, процесс мониторинга инвестиционной деятельности и внесения корректив. В итоге компания получает полный контроль над капитальными затратами, CAPEX.